Trinitystudiet
Inden for økonomi, investeringsrådgivning og pensionsplanlægning er trinitystudiet et uformelt navn, der bruges til at omtale en indflydelsesrigt videnskabelig artikel fra 1998 af tre økonomiprofessorer fra Trinity University i Texas.[1] Det er ét af en gruppe studier, der forsøger at fastsætte en "sikker udtræknings-rate" fra pensionsmidler der består af aktier, og som derfor vokser (eller skrumper) uregelmæssigt over tid.[2]
I det oprindelige studie blev succes primært bedømt på om porteføljen var stor nok til at udbetale det ønskede beløb i en fastsat periode; dvs. at investorer ikke der ikke blev trukket penge ud under investorens pension før vedkommende døde; bevarelse af kapitalen var ikke det primære mål, men den "terminale værdi" af porteføljen for de investorer som måtte ønske at efterlade noget arv blev også regnet med.
Studiet konkluderede at ved årligt at udtrække 3%-4% af værdien af en investors samlede portefølje, var der en høj sandsynlighed for, at porteføljen vil bevare sin værdi, hvis den består af en blanding af aktier og obligationer. Dette har lagt navn til 4%-reglen, som bl.a. benyttes i stort omfang af tilhængere af FIRE-bevægelsen.
Referencer
- ^ Cooley, Philip L.; Hubbard, Carl M.; Walz, Daniel T. (1998). "Retirement Savings: Choosing a Withdrawal Rate That Is Sustainable" (PDF). AAII Journal. 10 (3): 16-21.
- ^ Scott, Jason; Sharpe, William; Watson, John (11. april 2008). "The 4% Rule—At What Price?" (PDF). Stanford University. Hentet 29. maj 2018.
Litteratur
- Bengen, William P. (oktober 1994). "Determining Withdrawal Rates Using Historical Data" (PDF). Journal of Financial Planning: 14-24. Arkiveret fra originalen (PDF) 13. august 2022. Hentet 5. juli 2022.
Content Disclaimer
Informasi ini disarikan dari Wikipedia dan disajikan kembali untuk tujuan edukasi. Konten tersedia di bawah lisensi CC BY-SA 3.0. Kami tidak bertanggung jawab atas ketidakakuratan data yang bersumber dari kontribusi publik tersebut.
- The information displayed on this website is sourced in part or in whole from Wikipedia and has been adapted for the purpose of restating it. We strive to provide accurate and relevant information, however:
- There is no guarantee of absolute accuracy. Wikipedia is an open, collaborative project that can be edited by anyone, so information is subject to change.
- It is not intended to constitute professional advice. The content displayed is for informational and educational purposes only. For important decisions (e.g., medical, legal, or financial), please consult a professional.
- Content copyright. Wikipedia is licensed under the Creative Commons Attribution-ShareAlike License (CC BY-SA). This means that content may be reused with appropriate attribution and shared under a similar license.
- Responsible use. Any risk arising from the use of information from this website is entirely the responsibility of the user.
